在清朝康熙初年,经过平定三藩叛乱后,吴三桂的余孽孔捷雄率领残兵败将逃窜到云南麓州一带。他勾结当地摆夷贼首鲁塔,并在召罕勐宣抚司府制造血案。为平息叛乱和安抚民众,康熙帝派遣官员前往处理,但均被孔捷雄杀害。
为了彻底解决问题,康熙帝再次任命老臣庆奕前往麓州。庆奕微服简从,带着几名随行人员南下麓州。他们在当地一家客栈中休息时,一名摆夷青年认出了领头的少女是自己的心上人诺缨。原来,这名摆夷青年正是5年前宣抚司府那场浩劫的幸存者岩罕。
岩罕熟悉中原武功,决定回乡复仇。然而,总兵恭祺的部将卢氏三兄妹带领一队士兵闯入人群,寻衅闹事。一位侠义青年勇敢地击败了卢氏史妹并逃离现场。朝廷派来的京都提督满都拉也来到现场,但他连伤无辜。
这时,一位秀才上前说理,并从怀中取出四把牛耳短刀抛给满都拉两把进行比试。在比试过程中,两人互相攻击,最终满都拉落荒而逃。侠义青年则保护秀才躲进了竹林。
侠义青年自我介绍称自己是一名行走江湖的"天下第一剑",并且看出秀才身怀绝技。第二天清晨,郎中装束的庆奕从秀才口中得知他叫白露秋,是康熙御前女吏,此次是奉钦命暗中跟随庆奕前来此地保护钦差。
庆奕大喜,于是与"天下第一剑"岩罕联手惩处了暗中与鲁塔、孔捷雄勾结的总兵恭祺,并成功招安了他的残部。庆奕一行在景颇山下被一群绘面文身、手执长刀的景颇山民挡住去路。岩罕上前晓以大义,打动了善良的景颇山民。
在太平坝的金佛塔下,庆奕等人被几百名摆夷男女的孔雀舞惊呆了。"第一剑"欲闯孔雀阵,却被诺缨姑娘频频进招,两人相认。摆夷人簇拥着庆奕的绿呢大轿直奔鲁塔府,生擒鲁塔。当岩罕手拿长刀逼近仇人鲁塔时,却被装成"哑巴行者"的孔捷雄点穴倒地。
"第一剑"不敌孔捷雄,正在危急时刻,只见白露秋飘然而至。其实,她才是真正的武林高手"天下第一剑"。